中國樓市低迷下，近期「零首付」再度現身，更有甚者是「負首付」也有出現，即買樓按揭不僅不要首付，還會倒預支一筆錢給準業主支付用度。不過這一動向已被官方留意，專家說預計下周監管當局就會出手制止。
所謂「零首付」較易理解，就是不用支付首期，直接按揭買樓，那主要是開發商透過首付分期的安排，或是開發商透過做高合同價格的手段，把按揭款攤放到更長的按揭期或更高的還款額中。這只是開發商的促銷手段，對準業主來說除了輕易買樓，沒有優惠反而加重未來還款負擔。
「零首付」被稱為第三次襲來，因為早在2018年曾出現，去年10月也一度出現。但過去都是被監管當局制止。
深圳「負首付」 520萬房可貸570萬
繼「零首付」之後出現的「負首付」，最早傳出是在重慶市巴南區，有地產代理說一套83萬元人民幣精裝房，首付應4萬元人民幣，但放款5萬元人民幣，相當於客戶首付後還能倒拿1萬元首付款，這被當地人叫做「返現」。再傳深圳羅湖就更厲害了，那是業主低價放售單位520萬元人民幣，透過代理安排買樓者在銀行貸到570萬元人民幣，不僅不用首付，還多出50萬元人民幣按揭到手。
市場人士說，所謂「負首付」也不算新招，其實就是「高評高貸」。這種招數是使未來錢，眼前快利，未來樓市如翻升，就有得賺，但樓按的負擔相應也就更重。有專家說，「負首付」比「零首付」更有害，因其實質拉高了貸款額度，增加了買家的按揭成本。
在「零首付」、「負首付」之外，還有一種「低首付」，即準業主要買樓，有代理會幫手安排「經營貸」，因這種貸款的利息約3.5%到3.8%，比樓按利率的4.6%為低，只要準業主有辦法註冊一間公司，即可拿到這種貸款轉而支付樓按。這種「首付」方式相較另外兩種，好處是不會增加按揭成本，但相應難度較大。
五花八門的首付方式現身，除了重慶、深圳，還出現在東邊的蘇州，西邊的南寧，據分析很快會向四五線小城蔓延，這主要跟中國樓市困局相連。樓市困局的主要表現，首先是北上廣深一線城市成交急降，還感染到二線城市；其二是大中城市二手樓掛牌量急增；其三是樓價在進一步向下調整；其四是不僅發展商着急了，金融機構因房貸大減也急了。
整頓首付亂象 防招來金融危局
不論「零首付」、「負首付」還是「低首付」，都在5月中下旬炒熱。有專家以過去的經驗，說這些劍走偏鋒的辦法，都會遭遇三個階段，即網絡熱傳、官媒批判、主管部門出手。近兩天已進入第二階段，即官媒開始組織批判，預計最快下周，主管部門就會有令下來。2017年9月，住建部、人民銀行、銀監會聯合發布《關於規範購房融資和加強反洗錢工作的通知》，今次至少要重申和強調，因為當局不僅擔心傷害消費者，還擔心招來金融危局。
撰文 : 金里仁
欄名 : 國情知聞