2018-04-26
明報
【明報專訊】長實（1113）出售中環中心的交易，項目買方的融資方案再傳新版本。根據《彭博》報道引述消息指，中環中心買方財團在尋求融資方面進一步變陣，最新版本是，以私募形式推出一項雙期發售總值41.115億美元（約320.7億港元）的有抵押債券用作融資。新融資版本與較早前買方財團擬籌集320億元1年期美元貸款稍多。
票面息介乎7.5厘至19厘
有關報道指，今次發債的33億美元A部分，年期為18個月，首12個月票息率為7.5厘，之後息率為12.5厘，發行人有權在12個月到期後贖回，本金的45%即14.85億美元可供6個月後攤銷。A部分債券將由摩根士丹利承銷，認購人包括主權財富基金新加坡政府投資公司（GIC）。B部分為後償債共8.115億美元，首12個月票息率為15.25厘，並可在12個月之後提高至19厘，發行人可在12個月後償還。在A部分債券全數贖回後，發行人才可向B部分債券付息。B部分債券會由Hammer Capital Consulting承銷，認購人包括活躍於亞太地區地產市場的基匯資本、太盟投資等。債券發行人為中國港澳台灣和平發展亞洲地產公司，是次發債所得會用於收購中環中心。摩根士丹利及Hammer Capital均不予置評。
在今次傳出中環中心買方發債用於融資收購前，上周三才傳出買方擬籌組分別達260億及60億元等值的1年期兼可展期半年的美元貸款，當中260億元部分為第一順位留置權貸款，餘下60億元為第二順位留置權貸款。在這較早之前，更傳出以160.8億元優先過橋貸款及168.8億元夾層貸款融資。融資計劃一改再改。